KURZUS: Kis- és középvállalkozások pénzügyei

MODUL: II. modul: A kis- és közepes vállalkozások operatív pénzügyi kérdései

6. lecke: A pénzügyi és cash-flow management

Tanulási útmutató

A lecke eredményes feldolgozásához, a megadott követelmények teljesítéséhez azt javasoljuk, hogy figyelmesen olvassa át a Kisvállalkozások finanszírozása című könyv 2.2 és 2.3 fejezetét.

Ebben a leckében a kisvállalatok mindennapos pénzügyi menedzselésének alapjait tárgyaljuk.

A leckéhez tartozó fogalmak, összefüggések
  • készpénz
  • látra szóló betét, bankszámla pénz
  • lekötött betét
  • értékpapír
  • előrehozott vásárlás
  • alulfinanszírozás, túlfinanszírozás
  • pénzszükséglet tervezése
  • belső és külső finanszírozás
  • adósságfinanszírozás, vagyonfinanszírozás
  • tőketartalék
  • eredménytartalék
  • pénz nélküli önfinanszírozás (bootstrap finance)
Tevékenységek

A lecke tanulása során végezze el az alábbi tevékenységeket, amelyek segítségével képes lesz a követelmények teljesítésére!

  • Tanulmányozza a 2.2.1. alfejezet anyagát, és jegyezze meg a korszerű pénzgazdálkodás alapvető jellemzőit!
  • Olvassa el alaposan a 2.2.2. alfejezetet, és jegyezze meg a szabad pénzeszközök felhasználásának lehetőségeit!
  • Tanulmányozza figyelmesen a 2.2.3. alfejezetet, és jegyezze meg az alulfinanszírozott és túlfinanszírozott pénzügyi helyzet jellemzőit!
  • Olvassa el alaposan a 2.2.4. alfejezetet, és jegyezze meg a pénzügyi menedzsment értékteremtő szerepét a kisvállalatok gazdálkodásában!
  • Tanulmányozza a 2.2.5. alfejezetet, és jegyezze meg a kisvállalati pénzügyi tervezés lényegét!
  • Olvassa el figyelmesen a 2.2.6. alfejezetet, és jegyezze meg a különféle finanszírozási lehetőségek közötti választás szempontjait!
Követelmények

A leckét akkor sikerült megfelelően elsajátítania, ha Ön képes:

  • bemutatni a korszerű pénzgazdálkodás lényegét
  • felsorolni a szabad pénzeszközök felhasználásának alternatíváit
  • különbséget tenni alulfinanszírozott és túlfinanszírozott kisvállalat között
  • értelmezni a belső és külső finanszírozás lényegét
  • bemutatni a külső finanszírozás két formáját
  • ismertetni a forgóeszközök értékesítésének lehetőségeit
  • bemutatni a befektetett eszközök értékesítésének lehetőségeit
  • meghatározni a pénz nélküli önfinanszírozás ('bootsrtaping finance') fő jellemzőit
Önellenőrző kérdések
1. Válassza ki a helytelen megállapításokat!
A korszerű pénzgazdálkodás alapja az, hogy a lehető legkisebb tőkelekötés mellett a lehető legnagyobb forgalmat és profitot érjünk el.
A korszerű pénzgazdálkodás alapja az, hogy a lehető legnagyobb tőkelekötés mellett a lehető legnagyobb forgalmat és profitot érjünk el.
A korszerű pénzgazdálkodás alapja az, hogy a lehető legkisebb tőkelekötés mellett a lehető legnagyobb befektetett eszköz nagyságot érjünk el.
2. Válassza ki a helyes megállapítást!
Ha vállalkozásunk számára nem áll rendelkezésre a kereslet maximális kielégítéséhez szükséges forrás, akkor cégünk alulfinanszírozottá válik.
Ha vállalkozásunk számára nem áll rendelkezésre a kereslet maximális kielégítéséhez szükséges forrás, akkor cégünk túlfinanszírozottá válik.
Ha vállalkozásunk számára nem áll rendelkezésre a kereslet maximális kielégítéséhez szükséges forrás, akkor cégünk finanszírozhatatlanná válik.
3. Válassza ki a helyes megállapítást!
Ha a szükségesnél több pénz van lekötve a vállalati gazdálkodásban, akkor a termelési és értékesítési folyamat változatlan hatékonysága mellett javulni fog vállalkozásunk értékteremtő képessége.
Ha a szükségesnél több pénz van lekötve a vállalati gazdálkodásban, akkor a termelési és értékesítési folyamat változatlan hatékonysága mellett is romlani fog vállalkozásunk értékteremtő képessége.
Ha a szükségesnél kevesebb pénz van lekötve a vállalati gazdálkodásban, akkor a termelési és értékesítési folyamat változatlan hatékonysága mellett is javulni fog vállalkozásunk értékteremtő képessége.
4. Válassza ki a helytelen megállapítást!
Adósságfinanszírozásról akkor beszélünk, ha hiteltípusú forrásokat veszünk igénybe.
Belső finanszírozásra általában akkor kerül sor, ha nem tudunk, vagy nem akarunk a vállalkozás finanszírozásába külső forrást bevonni.
Adósságfinanszírozásról akkor beszélünk, ha vagyontípusú forrásokat veszünk igénybe.
5. Válasszon ki három pénz nélküli önfinanszírozási formát!
Kössön barterüzletet más cégekkel a kihasználatlan erőforrások, kapacitások lekötése érdekében!
A folyamatos, végleges alkalmazás helyett inkább rövidebb időszakos alkalmazási formákat részesítsünk előnyben!
Inkább családtagokat, barátokat alkalmazzunk, ahol esetleg a piaci bérnél kevesebbet kell fizetnünk!
A termelő-berendezéseket mindig vásároljuk meg vállalkozásunk számára!
A szállítókkal szemben fennálló tartozásainkat rövid idő alatt egyenlítsük ki!
A vevőknek hosszú fizetési határidőket állapítsunk meg!